عنـوان تحلیل : گزارش مجمع ملي‌ صنايع‌ مس‌ ايران‌ (فملي)

حوزه تحلیل : تحلیل های بنیـادی


تاریخ انتشار : 1398/04/26


باسمه تعالي

شرکت کارگزاری بانک توسعه صادرات

خلاصه گزارش مجمع

 

نام شرکت : ملی صنایع مس ایران

تاریخ برگزاری:1398/04/24

درصد حاضرین در مجمع: 88

 

تصميمات مجمع

گزارش هيأت مديره ارائه و قرائت شد .

 

حساب ها با اکثريت / به اتفاق آراء تصويب شد -  انتخاب اعضای هیئت مدیره در مجمع مانند سال پیش تصویب شد .

 

سرمایه                             78.000.000

  میلیون ریال

 

درآمد هر سهم                    692

            ريال

 

سود نقدي هر سهم               150

            ريال

 

درصد تقسیم سود               21.7

          درصد

 

 

 

 

ترکیب سهامداران در تاریخ برگزاری مجمع:

 

 

مطابق با آخرین گزارش شرکت

سهامداران

درصد

سهام عدالت

36.93

سازمان توسعه و نوسازی معادن و صنایع معدنی ایران

12.05

موسسه صندوق بازنشستگی شرکت ملی صنایع مس ایران

6.01

بانک ملت

5.74

شرکت سرمایه گذاری صدر تامین

5.71

شرکت سرمایه گذاری توسعه معادن وفلزات

4.91

بانک تجارت

2.46

سایر سهامداران

26.19

مجموع

100

 

 

 

 

 

 

 

خلاصه موارد مطروحه در مجمع و تکاليف مهم ارائه شده به هيأت مديره:

 نکات مهم مطرح شده در این مجمع به شرح زیر است:

  • از دستاوردهای کلیدی شرکت در سال 97 می توان به  دستیابی  رکورد تولید کنستانتره مس به میزان یک میلیون و 180 هزار تن و بالاترین تولید مس محتوی به میزان 298 هزار تن از زمان راه اندازی شرکت تاکنون اشاره کرد،و دستیابی به بالاترین ارزش فروش به میزان 101 هزار میلیارد ریال، تکمیل و بهره برداری از 4 پروژه جدید که از مهم‌ترین آن‌ها راه اندازی کارخانه اسید سولفوریک مس سرچشمه با ظرفیت 610 هزار تن در سال  و تبدیل شدن مس سرچشمه به صنعت سبز نام برد .
  • متوسط نرخ جهانی مس برای سال 2018 مبلغ 6,523 دلار بوده است.
  • در دنیا به ازای هر تن مس از معدن تا ذوب مبلغ 12,970 دلار سرمایه گذاری لازم است، که این رقم در ایران حدود 8000 دلار است.
  • شرکت در برنامه هایش برای سال 98 برنامه تولید 400 هزار تن مس محتوی را دارد.
  • حرکت دنیا به سمت خودروهای برقی است ، و همین باعث افزایش تقاضا برای فلز مس می شود .
  • پیش بینی شرکت این می باشد که قیمت جهانی مس در سال‌های 2019 الی 2023 به ترتیب 6400, 6799, 7139, 7510 و 7528 دلار باشد.
  •  امسال مجتمع خاتون آباد از مرداد به مدت 5 ماه وارد اورهال می‌شود و ظرفیت آن از 80 به 120 هزار تن افزایش می‌یابد.
  • شرکت در سه ماهه اول سال جاری مقدار 192 هزار تن به ارزش 51,032 میلیارد ریال فروش داشته است که این مبلغ فروش تقریبا برابر با نیمی از فروش سال گذشته می باشد .
  • بند 10 بخش 4 آن در مورد پروژه هاي در دست تکميل ورزشگاه ها جمعا به مبلغ 1,387 ميليارد ريال است که مطابق با مصوبه مجمع عمومي عادي بايد به موسسات عام المنفعه انتقال، هبه يا وقف شود که سعد محمدی به این مصوبه اعتراض داشت و اعلام کرد با توجه به افزایش قیمت زمین در سال گذشته  بهتر است پروژه‌ها تکمیل شود و سپس در صورت لزوم برای فروش آن‌ها اقدام شود .

پرسش و پاسخ :

1 - اعتراض برخی سهامداران به حقوق دولتی بود که تا سال گذشته 4 درصد کاتد بوده و در آبان ماه به 12 درصد رسیده است باتوجه به مبلغ 250 میلیارد تومانی، این موضوع باید مورد پیگیری جدی شرکت قرار گیرد ؟

    پاسخ : شرکت در این مورد توضیح داد که  در برج 8 سال گذشته وزارتخانه این مصوبه را شرکت ملی مس نداد و وقتی شرکت متوجه این موضوع شد جلسه تشکیل داد و به استناد ماده 43 قانون چون شرکت پروژه زیست محیطی اجرا کرده، طبق قانون می‌تواند تا 20 درصد تخفیف در پرداخت حقوق دولتی داشته باشد. ولی رقم سال گذشته مصوب شده و کاری برای آن نمی‌توان انجام داد.

 2 - برای دور زدن تحریم ها شرکتی را در چین ثبت کردید لطفا شفاف سازی کنید . کاتد را به چه صورتی و با چه نرخی در چین می فروشید؟  

پاسخ : شرکت که در چین ثبت شده است تقریبا هیچ فعالیتی ندارد و به خاطر هزینه های زیاد جابه جایی پول ثبت شده است  .

هر ماهه ما قیمت و مقدار فروش را در کدال می گذاریم ودر هر سه ماه میزان فروش صادرات و فروش داخلی مشخص شده است .

3 -حمل و نقل مس خیلی راحتتر و ارزانتر از بقیه محصولات است چرا محصولات را نگه میدارید و صادر نمیکنید ؟

پاسخ : در این مورد سعد محمدی توضیح داد هیچ شرکت بیمه‌ای کشتی‌های ما را بیمه نمی‌کند. کشتی 20 هزار تنی مس 120 میلیون دلار ارزش دارد و اگر اتفاقی برای آن بیفتد زیان جبران ناپذیری به شرکت خواهد خورد. از طرفی جابجایی پول نیز بسیار مشکل شده است.

4 -یکی از سهامداران به طرح‌های گذشته شرکت اعتراض داشت و اعلام کرد برای تولید کاتد، ابتدا باید کنستانتره تولید شود و بهتر بود ابتدا پروژه کنستانتره اجرا شده و سپس کاتد اجرا شود برنامه شرکت در این رابطه چیست ؟  

پاسخ :  سعد محمدی توضیح داد در سال 90 ترکیه 400 هزار تن مس کاتد وارد کشور می‌کرد که این مقدار در حال حاضر به 550 هزار تن رسیده. با توجه به اینکه هزینه حمل کم بود و ذخایر سونگون هم بالا بود مناقصه‌ای برگزار شد و از طرفی تفاوت کوره 100 هزار تنی با 200 هزار تنی در قیمت فقط 15 درصد بود. بنابراین عقل اقتصادی حکم می‌کرد که این پروژه اجرا شود. دنیا در حال پیشروی و سرمایه گذاری در این صنعت است و اگر ما توانایی معادن خود را بالا نبریم بعد از 40 سال هنوز روی تولید 200 هزار تن  کاتد خواهیم ماند .

 

در پایان :

در این مجمع به ازای هر سهم 150 ریال سود  تقسیم کرد و قرار شد شرکت ظرف 2 الی 3 ماه آینده افزایش سرمایه داشته باشد . که این افزایش سرمایه با مابقی سودکه به محل سود انباشته شرکت رفته است ، عملی شود .

زهرا رجبی / واحد سرمایه گذاری و آموزش